电气设备替换能源成电新板块一抹亮色荐1股公开

电气设备：替代能源成电新板块一抹亮色 荐1 股 类别： 机构： 研究员：

[摘要]

受累政策迟迟未能出台，新能源汽车及锂电池概念延续疲软。斟酌国家产业政策的制定逻辑，我们依旧看好新能源汽车产业长时间快速发展。继续看好紧缺度高的上游材料领域具有确定的业绩增长趋势。继续推荐湿法隔膜及动力电池铜箔领域。政策落地后动力电池企业大扩产势在必行，建议重点关注动力锂电铜箔龙头诺德股分（锂电铜箔龙头，公司公告市场份额占比达到 0%）；可重点关注双杰电气（参股天津东皋膜产能释放有望超预期，下游客户远东福斯特、上海德朗能等需求旺盛，已经通过国轩高科、天津力神等客户认证）；可重点关注湿法隔膜优质标的成功精密；可重点关注尤夫股份，公司更换实控人后迅速切入新能源汽车产业链，斥资10.098亿收购动力电池第四批目录上榜企业江苏智航新能源51%的股分，有望成为新能源汽车领域一匹黑马；可关注龙头国轩高科（动力电池产能释放顺利，与北汽新能源的合作稳步推进）；重点推荐主业稳定、动力电池未来放量可期和积极进行储能商业化运营布局的南都电源。

光伏产业应继续关注行业白马。新能源方向可重点关注价格受影响较小的风电领域如节能风电、金风科技、天顺风能等，继续推荐光伏行业白马隆基股分、林洋能源、阳光电源等。

电方向延续关注配建设，相干标的重点关注北京科锐、双杰电气、金杯电工等。